Det finns något i bankkulturen som låter sig göra mot annars ganska bra människor gör dåliga saker. Det är upptäckten av a Ny studie publicerad i tidskriften Nature. Och det kan helt enkelt bekräfta misstankar om många följande oändliga nyheter om bankirer uteslutna för dåligt beteende.

Listan är nästan för oändlig att nämna (men det går ändå): manipulering av valutamarknaden, LIBOR och guldmarknaden; misssäljande ränteswappar, hypotekslån och försäkringsskydd bistå med penningtvätt bortse från sanktioner i ett land skattesmitning; tillhandahålla kompromitterad investeringsrådgivning handelsskandaler - listan kan fortsätta.

Totalt har dessa böter direkt banker mer än US $ 100 miljarder i USA ensam. Några har föreslagit att detta snart skulle kunna ge den totala fakturan för böter sedan 2008 till mer än US $ 300 miljarder.

Och, hur astronomiskt det här numret låter, böterna är bara början på det. Det finns juridiska avgifter, processer för intern förändring, konsulter och naturligtvis nya risk- och överensstämmelseavdelningar som behöver betalas. Utöver detta finns det stora ryktekostnader. En ny studie av brittiska banker fann att för varje £ 1 betalade de i böter de förlorade £ 9 av deras aktiekurs. Så banker skulle förmodligen göra det bra att ta itu med denna till synes grundläggande fråga om att ha en korrupt kultur, vilket framgår av denna studie.

Studie

Ekonomer vid Zürichs universitet, Michel Maréchal, Alain Cohn och Ernst Fehr, satte ut för att få veta om banker faktiskt är mer benägna att fuska. De inriktade sig särskilt på att personer som medvetet tänkte på sig själva som bankirer (och agerade under denna moniker) var mer benägna att fuska än när de hade sina icke-professionella hattar på. De misstänkte att det var något om identiteten att vara en bankir som gjorde folk mer benägna att fuska.

För att testa denna fråga bad de en grupp personer som arbetar för en finansiell organisation att slutföra ett enkelt frågeformulär. De svarande delades in i två grupper. Den första fick ursprungligen en rad frågor om sitt jobb som bankirer (som vilken division de arbetade med). Den andra frågades om sitt vardagsliv (som hur mycket television de tittade på). Detta grundade den första gruppen att tänka på sig själva som "bankirer"; den andra som "vardagliga människor".

Efter det här steget bad båda grupperna om att spela ett enkelt spel. De blev ombedda att vända ett mynt tio gånger och registrera sina resultat. Innan de vred på myntet fick de också veta om du fick huvuden (till exempel) du kommer att få US $ 20. Eftersom det var ett online-test kunde ingen kontrollera resultaten - så det fanns gott om utrymme för att ljuga.

Resultaten var överraskande. De människor som var primed att tänka på sig själva som en vardaglig person ljuger inte om deras resultat (trots att det fanns gott om utrymme för att göra det). Men den grupp som var primed att tänka på sig själva som bankirer tenderade att ligga betydligt mer - de förvrängde sina resultat om 16% av tiden och mer än en fjärdedel av "bankirer" -gruppen fuskade.

Mycket av detta ljuger och fusk kan tillskrivas den lilla befolkningen av bankirer som var ganska glada över att ligga i nästan varje flip av myntet om det gynnade dem. Men studien indikerar att genom att helt enkelt uppmana en person i finansbranschen att tänka på sig själva som bankir betyder det att de är mer benägna att fuska.

Identitet är den viktigaste faktorn

I det här skedet kan du invända mot och säga att identitet inte är den avgörande faktorn på jobbet här. Kanske tänkte det bara på pengar som ledde till dåligt beteende? Studien testade också medlemmar i andra yrken som, när de blev ombedda att tänka på sig själva i yrkesmässiga termer, inte ljög och lurade mer. Det fanns ingen skillnad bland cheaters och non-cheaters vad gäller konkurrenskraft.

Fusk var inte bara resultatet av att folk trodde att alla andra gjorde det och så var det OK. Vad som tycks leda banker att fuska på detta test var när de tänkte på sig själva som bankirer.

Det är inte bara att människor som identifierar som bankirer tenderar att ljuga och fuska mer än den allmänna befolkningen. Faktum är att studien visade att detta beteende var förväntat av dem av andra. Detta kan ses när deltagare frågades hur ofta de tyckte att banker skulle fuska på detta test (jämfört med andra intressegrupper). Respondenterna tenderade att tro att bankirer skulle fuska mer än fängelsemångade på provet. Detta säger något för vad som förväntas av de människor vi litar på med våra pengar.

Djupa konsekvenser

Detta snygga experiment har några djupgående konsekvenser för hur bankerna drivs och regleras. Det föreslår att en av anledningarna till att bankerna kan vara sådana kollaps av dåligt beteende är inte själva folket som arbetar i dem - som agerar moraliskt när de inte är i arbetsläget.

Så medan det är viktigt att räkna ut balansräkningar med de böter som nyligen utvärderats är det osannolikt att det kommer att lösa underliggande kulturproblem i banksektorn. Det är möjligt att börja lösa problemet genom att identifiera personer som är extrema cheaters och kommer sannolikt att ligga vid alla tillfällen. Enkla test kan fånga dessa personer ut.

Ändra definitionen av en bankir

Men för att ta itu med de djupare kulturella frågorna är det viktigt att ändra denna "banker" -identitet. Det kan finnas några sätt att göra detta. På kort sikt kan bankerna överväga att ta bort olika anbud inom sina institutioner, vilket uppmuntrar sina anställda att tänka på sig själva som bankirer.

Dessa identitetsanmälningar kan innehålla alla de tillbehör vi associerar med banker som deras slicka företags huvudkontor till konstant blinkande aktiekurser och bilder av pengar. Och frågorna som uppmuntrar andra identiteter på jobbet kan ökas. Till exempel i vissa banker är anställda nu frågade om de skulle vara stolta över att sälja en produkt till en familjemedlem.

Det är också möjligt att uppmuntra medarbetare att inte tänka på sig själva som bankir. Några nya detaljhandelsbanker uppmuntrar sina anställda att inte tänka sig själva som bankirer utan som "rådgivare" eller till och med "värdar".

På lång sikt är det dock nödvändigt att ändra vad det innebär att vara en bankir helt och hållet. Saker som "Greed is good" och föreningar med att vinna till varje pris kan vara nedspelade. Andra egenskaper, som att vara trovärdiga och ha integritet kan spelas upp. Med tiden skulle detta förhoppningsvis leda till att bankers tänker på deras kollektiva identitet på ett annat sätt. Och resultatet skulle förhoppningsvis vara att när de står inför en situation där ingen ser ut, gör de rätt saker - som resten av befolkningen brukar göra.

Den här artikeln publicerades ursprungligen den Avlyssningen
Läs ursprungliga artikeln.

Om författaren

Andre Spicer är professor i organisationsbeteende, Cass Business School vid City University London. Hans huvudsakliga kompetens ligger inom organisationsbeteendet. I synnerhet har han gjort arbete med organisatorisk kraft och politik, identitet, skapandet av nya organisationsformer, rymd och arkitektur spelar på jobbet och senare ledarskap.

Disclosure Statement: Andre Spicer arbetar inte för, samråder med, äger aktier i eller får finansiering från något företag eller organisation som skulle dra nytta av denna artikel och har inga relevanta anslutningar.

Rekommenderad bok:

Beyond Outrage: Vad har gått fel med vår ekonomi och vår demokrati, och hur man åtgärdar det -- av Robert B. Reich

I denna tidiga bok argumenterar Robert B. Reich att inget gott händer i Washington, såvida inte medborgarna är energiserade och organiserade för att se till att Washington agerar i allmänhetens bästa. Det första steget är att se den stora bilden. Beyond Outrage förbinder prickarna och visar varför den ökande andelen av inkomst och rikedom som går till toppen har hobblade jobb och tillväxt för alla andra, vilket underminerar vår demokrati. orsakade amerikaner att bli alltmer cyniska om det offentliga livet; och vände många amerikaner mot varandra. Han förklarar också varför förslagen till den "regressiva rätten" är döda fel och ger en tydlig färdplan för vad som måste göras istället. Här är en handlingsplan för alla som bryr sig om Amerikas framtid.

Klicka här för mer info eller för att beställa den här boken på Amazon.